203/2011 Z. z. Art. 37ePoskytovanie úverov alternatívnym investičným fondom

(1) Na účely § 37a ods. 4 písm. e), ak správcovská spoločnosť spravuje alternatívny investičný fond, ktorý sa podieľa na poskytovaní úverov alebo ak alternatívny investičný fond získava expozíciu voči úverom prostredníctvom tretej osoby, je povinná zaviesť účinné politiky, postupy a procesy posudzovania úverového rizika, ako aj správy a monitorovania svojho úverového portfólia, zabezpečovať neustálu aktuálnosť a účinnosť uvedených politík, postupov a procesov a pravidelne ich aspoň raz ročne preskúmavať.

(2) Požiadavky ustanovené v odseku 1 sa neuplatňujú na poskytovanie akcionárskych úverov, ak nominálna hodnota takýchto úverov nepresahuje spolu 150 % kapitálu alternatívneho investičného fondu; tým nie je dotknutý § 48 ods. 2 písm. b).

(3) Správcovská spoločnosť alternatívneho investičného fondu poskytujúceho úvery je povinná zabezpečiť, aby celková nominálna hodnota poskytnutých úverov jednému dlžníkovi nepresiahla 20 % kapitálu alternatívneho investičného fondu, ak je dlžníkom a) finančná inštitúcia,25na) b) alternatívny investičný fond alebo zahraničný alternatívny investičný fond, alebo c) štandardný fond alebo európsky štandardný fond.

(4) Požiadavkou ustanovenou v odseku 3 nie sú dotknuté prahové hodnoty, obmedzenia a podmienky ustanovené osobitnými predpismi.25ka)

(5) Správcovská spoločnosť alternatívneho investičného fondu je povinná zabezpečiť, aby pákový efekt alternatívneho investičného fondu poskytujúceho úvery, ktorý spravuje, predstavoval najviac a) 175 % pri otvorenom alternatívnom investičnom fonde, b) 300 % pri uzavretom alternatívnom investičnom fonde.

(6) Pákový efekt alternatívneho investičného fondu poskytujúceho úvery sa vyjadruje ako pomer medzi expozíciou tohto alternatívneho investičného fondu vypočítanou podľa záväzkovej metódy25nb) a čistou hodnotou jeho aktív.

(7) Dohody o výpožičkách, ktoré sú plne kryté zmluvnými kapitálovými záväzkami investorov do alternatívneho investičného fondu poskytujúceho úvery, sa na účely výpočtu pomeru uvedeného v odseku 6 nepovažujú za expozíciu.

(8) Ak alternatívny investičný fond poskytujúci úvery nedodrží požiadavky ustanovené v odsekoch 5 až 7 a správcovská spoločnosť, ktorá ho spravuje, nemohla ovplyvniť dodržanie týchto požiadaviek, správcovská spoločnosť v primeranej lehote vykoná opatrenia potrebné na nápravu situácie s prihliadnutím na záujmy investorov alternatívneho investičného fondu poskytujúceho úvery.

(9) Požiadavky ustanovené v odseku 5 sa neuplatňujú na alternatívny investičný fond poskytujúci úvery, ktorého úverové činnosti spočívajú výlučne v poskytovaní akcionárskych úverov za predpokladu, že celková nominálna hodnota týchto úverov nepresiahne 150 % kapitálu alternatívneho investičného fondu.

(10) Investičný limit vo výške 20 % ustanovený v odseku 3 sa a) začne uplatňovať do dátumu uvedeného v štatúte, zakladajúcich dokumentoch alebo v prospekte alternatívneho investičného fondu poskytujúceho úvery, ktorý nesmie byť neskôr ako 24 mesiacov od dátumu prvého upísania podielových listov alebo akcií tohto fondu, b) prestane uplatňovať, keď správcovská spoločnosť alternatívneho investičného fondu poskytujúceho úvery začne predávať aktíva tohto fondu, aby vyplatila podielové listy alebo akcie ako súčasť likvidácie tohto fondu, alebo c) dočasne pozastaví, ak sa kapitál alternatívneho investičného fondu poskytujúceho úvery zvyšuje alebo znižuje.

(11) Pozastavenie uvedené v odseku 10 písm. c) je časovo obmedzené na nevyhnutne potrebné obdobie s ohľadom na záujmy investorov alternatívneho investičného fondu poskytujúceho úvery a nesmie trvať dlhšie ako 12 mesiacov.

(12) Pri dátume podľa odseku 10 písm. a) sa prihliada na konkrétne vlastnosti a charakteristiky aktív, do ktorých má tento alternatívny investičný fond investovať. Za mimoriadnych okolností môže Národná banka Slovenska po predložení riadne odôvodneného investičného plánu schváliť predĺženie tejto lehoty najviac o ďalších 12 mesiacov.

(13) Správcovská spoločnosť, ktorá spravuje alternatívny investičný fond poskytujúci úvery, je povinná zabezpečiť, aby tento fond neposkytoval úvery a) správcovskej spoločnosti, ktorá spravuje tento fond, alebo zamestnancom správcovskej spoločnosti, ktorá spravuje tento fond, b) depozitárovi alternatívneho investičného fondu poskytujúceho úvery alebo subjektom, ktorým depozitár zveril výkon funkcií v súvislosti s týmto fondom podľa § 71, c) osobe, ktorej správcovská spoločnosť alternatívneho investičného fondu poskytujúceho úvery zverila činnosti alebo funkcie podľa § 57a, alebo zamestnancom tejto osoby, d) subjektu v tej istej skupine podľa osobitného predpisu,25nc) ako správcovská spoločnosť alternatívneho investičného fondu poskytujúceho úvery; to neplatí, ak je tento subjekt finančnou inštitúciou, ktorá financuje výlučne dlžníkov neuvedených v písmenách a) až c).

(14) Ak alternatívny investičný fond poskytuje úvery, výnosy z úverov po odpočítaní všetkých oprávnených poplatkov za ich správu sa v plnej výške pripíšu tomuto alternatívnemu investičnému fondu poskytujúcemu úvery. Všetky náklady a výdavky spojené so správou úverov sa zverejňujú podľa § 159a.

(15) Alternatívny investičný fond poskytujúci úvery a zahraničný alternatívny investičný fond poskytujúci úvery nie sú oprávnené poskytovať úvery spotrebiteľom25nd) na území Slovenskej republiky a spravovať úvery poskytnuté spotrebiteľom na území Slovenskej republiky podľa osobitných predpisov.25ne) Tento zákaz nemá vplyv na distribúciu alternatívnych investičných fondov, ktoré poskytujú úvery spotrebiteľom alebo spravujú úvery poskytnuté spotrebiteľom v Európskej únii.

(16) Správcovská spoločnosť alternatívneho investičného fondu poskytujúceho úvery nesmie spravovať alternatívny investičný fond, ktorý sa podieľa na poskytnutí úverov, ak úplnou alebo čiastočnou investičnou stratégiou tohto alternatívneho investičného fondu je poskytovať úvery len na účel prevodu týchto úverov alebo expozícií na tretie osoby.

(17) Správcovská spoločnosť alternatívneho investičného fondu poskytujúceho úvery je povinná zabezpečiť, aby si tento fond ponechal 5 % nominálnej hodnoty každého úveru, ktorý poskytol a následne previedol na tretie osoby. Uvedený percentuálny podiel každého úveru sa zachová a) do splatnosti pri úveroch so splatnosťou najviac osem rokov alebo pri úveroch poskytnutých spotrebiteľom bez ohľadu na ich splatnosť, b) pri ostatných úveroch na obdobie najmenej ôsmich rokov.

(18) Ustanovenie odseku 17 sa neuplatní, ak a) správcovská spoločnosť alternatívneho investičného fondu poskytujúceho úvery začne predávať aktíva tohto fondu, aby vyplatil podielové listy alebo akcie ako súčasť likvidácie tohto fondu, b) predaj úveru je nevyhnutný na účely súladu s reštriktívnymi opatreniami prijatými podľa osobitného predpisu25nf) alebo s požiadavkami na produkty, c) predaj úveru je nevyhnutný na to, aby správcovská spoločnosť alternatívneho investičného fondu poskytujúceho úvery mohla vykonávať investičnú stratégiu tohto fondu, ktorý spravuje, v najlepšom záujme investorov tohto fondu, alebo d) predaj úveru je spôsobený zvýšením rizika spojeného s úverom, ktoré správcovská spoločnosť alternatívneho investičného fondu poskytujúceho úvery zistila v rámci pravidelných previerok odbornej starostlivosti a procesu riadenia rizík uvedeného v § 37a ods. 4 písm. e) a § 37e ods. 1 a 2, a kupujúci je pri nákupe úveru o tomto zvýšení rizika informovaný.

(19) Správcovská spoločnosť alternatívneho investičného fondu poskytujúceho úvery na žiadosť Národnej banky Slovenska preukáže, že sú splnené podmienky podľa odseku 18.